Все биржевые сделки и операции осуществляют брокерские конторы, которые являются членами данной биржи. В соответствии с Законом "О товарной бирже" членами ТБ является ее учредители, а также принятые в ее состав в соответствии с Уставом биржи отечественные и иностранные юридические лица. Вступительный взнос члена биржи должна равняться стоимости "биржевого места", определяемой исходя из спроса и предложения на него. Член биржи имеет право сам или через своего посредника осуществлять все виды биржевых сделок и операций, предусмотренных уставом биржи, получая за это плату; принимать участие в решении вопросов деятельности биржи, избирать и быть избранным в ее руководящие органы, пользоваться всеми услугами, предоставляемыми данной биржей.
В составе биржевых контор главная роль принадлежит биржевым брокерам. Брокеры - это физические лица, зарегистрированные на бирже В соответствии с ее уставом, обязанности которых состоят в выполнении поручений членов биржи, которых они представляют в непосредственном осуществлении биржевых сделок и их регистрации на бирже. Количество брокеров каждой товарной биржи определяет ее биржевой комитет.
Брокерские конторы и находящиеся в их штате брокеры, обладающие "биржевым местом" и работают самостоятельно, представляют собой торговых посредников, помогающих предприятиям в поиске, продвижении и сбыте товаров. Торговые посредники выступают необходимым элементом существования развитых рыночных отношений. Пользование услугами торговых посредников на бирже создает для поступающих с соглашение продавцов и покупателей определенные преимущества, заключающиеся в том, что:
а) специалисты брокерских контор обладают, как правило, высокой квалификацией в своей области, хорошо знают особенности биржевых товаров и биржевой конъюнктуры, ознакомлены с конкретным спросом покупателей и возможностями продавцов. Вот почему использование биржевых посредников повышает оперативность закупки и сбыта товаров, что способствует увеличению прибыли за счет ускорения оборота денежных и материальных ресурсов;
б) брокерские конторы специализируются на массовом приобретении и сбыта товаров определенной номенклатуры, пользуясь предприятиями торгово-производственной инфраструктуры (складами, транспортом и т.д.). Оборот крупных партий обеспечивает снижение уровня издержек обращения на единицу реализуемого товара;
в) знание текущей и прогнозной конъюнктуры биржевого и товарного рынка специалистами брокерских контор помогает им предоставлять продавцам и покупателям необходимую информацию и консультативные услуги о конкурентоспособности их товаров, условиях их продажи на внутреннем и внешнем рынках;
г) брокерские конторы поддерживают регулярные связи с другими биржами, что помогает им осуществлять максимально эффективно поручения продавцов и покупателей, развивать межрегиональные торговые связи;
д) большинство брокерских контор имеет деловые отношения с банками и другими учреждениями, которые связаны с движениями товаров. Это способствует предоставлению их клиентам дополнительных посреднических услуг в области кредитования, лицензирования, вывоз товаров и т.п.
Пользование услугами посредников требует определенной платы за посреднические операции и многим кажется, что это существенно увеличивает стоимость товара. Однако если предприятие само осуществляет поиск контрагента по сделке купли-продажи, то затраты составляют еще большую сумму, а стоимость товара становится еще выше.
Торгово-посредническая деятельность брокеров и брокерских контор имеет ряд разновидностей, которые, к сожалению, не отражены Законом Украины "О товарных биржах". Однако для выяснения сути брокерской деятельности во всех сферах ее проявления, следует четко различать отдельные ее функциональные виды: агентские, брокерские и дилерские
Агентские операции на бирже заключаются в поручении предприятия брокерской конторе заключать от имени предприятия и за его счет сделки по закупке сырья, материалов, оборудования и товаров, а также по реализации произведенной готовой продукции. Агент, работающий в брокерской конторе предприятия, является его представителем, действующим от его имени и за его счет. Основными функциями агента на ТВ являются:
а) ведение от имени своего предприятия переговоров с продавцами на бирже (брокерскими конторами, которые их представляют) о закупках сырья, материалов, оборудования и товаров;
б) предложения на бирже от имени своего предприятия готовой продукции (товаров потребительского и производственного назначения), которую выпускает или имеет в избытке;
в) заключение в процессе публичных торгов сделок с реальным товаром (с осуществлением при необходимости страхования ценового риска) их документальное оформление и регистрация;
г) информирование руководства коммерческой службы предприятия, которое он представляет, о состоянии текущей биржевой конъюнктуры, предложенном к продаже (или покупке) ассортимента товаров по профилю предприятия, котировки цен на бирже;
д) предоставление по требованию пидпривмства необходимой отчетной документации о проведении на биржах операции и другие аспекты хозяйственной деятельности.
Агент, как правило, является сотрудником предприятия, которое он представляет, работает на основе трудового соглашения (контракта) с ним или с открытой брокерской конторой. Оплата труда агента базируется, в основном, на повременно-премиальной системе (установленного ему оклада с премированием и доплатами за результаты деятельности), а источником ее выплат являются средства на оплату труда предприятия (которые выделяются его брокерской конторе).
Брокерские операции на бирже заключаются в посредничестве между продавцами и покупателями с целью оказания им помощи в осуществлении сделок с реальным товаром и на срок. В заключенных биржевых сделках брокер не является стороной договора (биржевого контракта), а лишь обеспечивает посреднические функции. Основными функциями брокера являются:
а) принятие соответствующих поручений от клиентов биржи на посредничество при покупке или продаже товаров;
б) обеспечение при необходимости предварительного контракта клиента с контрагентом по будущей биржевой сделке,
в) заключение в процессе публичных торгов сделок с реальным товаром и на срок от имени своих клиентов и за их счет, документальное их оформление и регистрация;
г) предоставление клиентам на их просьбе дополнительных услуг, связанных с осуществлением заключенного биржевой сделки (если эти услуги входят в номенклатуру предоставляемых услуг брокерской конторой на данной товарной биржи);
д) консультации клиентам по вопросам качественной характеристики и конкурентоспособности отдельных товаров, текущей биржевой конъюнктуры и котировки цен на бирже;
е) предоставление, по требованию клиента, отчета о всех проведенных от его имени биржевые сделки и операции.
Брокер - это сотрудник брокерской конторы, который действует самостоятельно как член товарной биржи. Оплата труда брокера осуществляется, в основном, по сдельно-премиальной системе, а ее источником является размер комиссионного вознаграждения ("процент", "куртаж") за осуществленную сделку. Это вознаграждение носит разовый характер по каждой биржевой сделке, а ее размер на наших ТВ (по сделкам с реальным товаром) колеблется в пределах 2-6% от суммы сделки. В общей сумме комиссионного вознаграждения брокерской конторы, по соглашению удельный вес оплаты брокера составляет около 8-12%.
В практике деятельности ТВ различают две основные группы брокеров:
а) представляющий брокер, который принимает заказы от клиентов на заключение биржевых сделок и организует их выполнение на бирже;
б) брокер в биржевом кольце ("в яме", "на полу"), который заключает сделки в ходе торгов по поручению представляющего брокера или присутствовавшего на торгах клиента, если это разрешено правилами работы данной бирже).
Брокерские операции занимают сегодня основной удельный вес в общем объеме биржевых сделок на ТВ Украине.
Дилерские операции на бирже заключаются в заключении сделок с реальным товаром, сделок на отрок и опционных сделок от своего имени и за свой счет в процессе осуществления биржевых спекуляций, основанных на разнице в ценах. Иными словами, термин "дилерские операции на бирже выступают аналогом термина" спекулятивные операции на бирже "Участник таких операций - дилер - сам выступает стороной договора (биржевого контракта) с контрагентом по сделкам (продавцом или покупателем товара).
Основными функциями дилера на ТВ являются:
а) выявление возможностей осуществления спекулятивных биржевых сделок по результатам информации, добавленной к очередным торгов товарными биржами;
б) покупка и продажа товаров, фьючерсных и опционных контрактов на бирже от своего имени и за свой счет с целью получения прибыли от разницы в ценах; документальное оформление сделок и их регистрация;
в) осуществление операций хранения, транспортировки, лицензирования вывоза и других, связанных с перемещением товаров и обеспечением их сохранности.
Оплата труда дилера базируется на прямой сдельной системе а источником ее выплат является прибыль, полученная от спекулятивных операций на бирже. Так как дилер - самостоятельный предприниматель, то размер оплаты труда в общей сумме полученной прибыли он определяет сам (другая часть прибыли используется им на приобретение дополнительных основных фондов, увеличение суммы оборотных средств и на другие нужды)
